每經記者 劉雪梅    每經編輯 李卓    

2023年11月21日星期二

1、A股快遞公司交10月成績單：競爭加劇，單票價格均下滑

11月17日-11月19日，A股4家快遞公司先后披露10月經營業(yè)績。其中，順豐控股（SZ002352，股價41.49元，總市值2031.02億元）速運物流、供應鏈及國際業(yè)務合計收入為207.44億元，整體營收為四家快遞公司中最高。A股通達系中，圓通速遞保持業(yè)務量第一（不含美股中通數據比較），申通快遞營收和業(yè)務量增速繼續(xù)領跑四家快遞公司，業(yè)務量增速達34.08%，韻達股份暫時保住“通達系第三”的排名，但卻是四家公司中唯一營收同比下滑的公司。同時，四家公司的單票價格均同比下滑，韻達、申通下滑幅度超過12%。今年以來，頭部企業(yè)的市場競爭愈發(fā)激烈，一個最直觀的體現就是單票價格的重新下滑，即便是市占率排名第一的中通也感受到了壓力。

點評：2023年最后一個季度疊加全年最大旺季高峰，快遞公司也進入最后的沖刺期。隨著旺季到來，快遞公司迎來年底業(yè)績沖刺的最后階段，頭部企業(yè)明爭暗斗，加上極兔港股成功上市增加新的變量，“通達兔”的最終排名變化依然存在懸念。

2、國家郵政局：10月份快遞業(yè)務收入完成1098.3億元，同比增長21.7%

11月20日消息，國家郵政局公布2023年1-10月郵政行業(yè)運行情況，1-10月，郵政行業(yè)業(yè)務收入（不包括郵政儲蓄銀行直接營業(yè)收入）累計完成12351.5億元，同比增長11.5%。其中，快遞業(yè)務收入累計完成9643.8億元，同比增長12.3%。10月份，郵政行業(yè)寄遞業(yè)務量完成146.2億件，同比增長19.7%。其中，快遞業(yè)務量完成120.6億件，同比增長22.2%。10月份，郵政行業(yè)業(yè)務收入完成1338.2億元，同比增長18.6%。其中，快遞業(yè)務收入完成1098.3億元，同比增長21.7%。

點評：國家郵政局公布的數據顯示，2023年1-10月郵政行業(yè)業(yè)務收入和快遞業(yè)務收入均保持穩(wěn)健增長，同比增長均超過10%。這表明了快遞行業(yè)在疫情影響逐漸消退后，持續(xù)恢復并保持較高的增長勢頭。這一趨勢預示著快遞行業(yè)在未來將繼續(xù)保持繁榮發(fā)展，同時為投資者提供了更多的投資機會。

3、滿幫三季度營收22.6億元，凈利潤8.3億元同比增近七成

11月20日每經快訊，數字貨運平臺滿幫集團（YMM.US）發(fā)布2023年第三季度業(yè)績報告。報告顯示，三季度滿幫集團實現營業(yè)收入22.6億元，同比增長25.2%，非美國會計準則下錄得凈利潤8.3億元，同比增長67.6%，對應凈利潤率36.5%，分業(yè)務看，三季度滿幫車貨匹配服務營收19.0億元，同比增長25.8%，增值服務營收3.6億元，同比增長22.1%。平臺履約訂單數4250萬單，同比增長27.0%，平臺平均發(fā)貨貨主月活達到213萬，同比增長15.0%。

點評：滿幫集團在第三季度實現業(yè)績穩(wěn)健增長，營收和凈利潤均創(chuàng)歷史新高，顯示了其在數字貨運領域的領先地位和強大的盈利能力。滿幫集團的業(yè)績表現進一步印證了數字化貨運的快速發(fā)展和潛力，預示著行業(yè)將朝著更加高效、智能的方向發(fā)展。

4、平安?？鼗貜?ldquo;擬收購黑石旗下11個中國物流園項目”

據財聯社11月20日消息，近日有媒體報道稱，黑石集團正在拋售位于中國的物流資產包，總價超百億元人民幣。報道同時指出，資產包已經有意向買家。藍鯨記者從不愿具名的消息人士處獲悉，中國平安（601318）旗下的中國平安保險海外(控股)有限公司已簽完“意向書”，但未簽正式購買合同。除此之外，目前沒有其他意向買家。記者20日向平安?？匕l(fā)送郵件問詢此事，得到回復是“該消息為市場傳聞，并不知情，也對此沒有評論”。

點評：平安?？鼗貜?ldquo;擬收購黑石旗下11個中國物流園項目”的傳聞未得到官方確認，投資者應謹慎對待此類市場傳聞，避免因誤信傳聞而做出不恰當的投資決策。然而，若該交易真實發(fā)生，將會對平安海控的物流業(yè)務產生積極影響，提升其在物流領域的市場份額和競爭力。同時，對于整個物流行業(yè)而言，這筆交易可能引發(fā)其他企業(yè)競相購買或合作，進一步推動中國物流行業(yè)的快速發(fā)展。

5、出海電商激戰(zhàn)：Temu明年GMV目標翻倍，SHEIN保利潤

11月20日消息，據《晚點LatePost》，Temu為2024年定下了一個頗為激進的GMV(成交額)目標——300億美元，是今年的兩倍還多。SHEIN經營十年，2022年全球GMV290億美元。Temu為全品類電商平臺，主打低價小件商品；SHEIN主要銷售時尚服飾。一位招商人士稱，SHEIN提供的補貼是有限度的，對于Temu平臺上絕對低價的同款商品，SHEIN會選擇直接下架。一位接近SHEIN的人士稱，即使開拓新市場，SHEIN也不能接受前期虧損補貼，而是要在自然流量達到一定比例后再開始市場投放。一位出海創(chuàng)業(yè)者稱，對SHEIN來說，現階段更重要的是囤積糧草，以應對未來的長期消耗戰(zhàn)，Temu背后有拼多多的資源支持，而SHEIN只有自己。

點評：Temu和SHEIN作為出海電商領域的兩大巨頭，其競爭策略和發(fā)展動向一直備受關注。Temu計劃在2024年實現GMV300億美元的目標，此計劃比較高調且激進，顯示了該公司對前景的樂觀信心；而SHEIN則更注重利潤的保持，以應對長期的消耗戰(zhàn)。兩家公司的不同策略將對出海電商行業(yè)產生深遠影響。

6、視頻生成模型平臺CreativeFitting獲數百萬美元Pre-A輪融資

11月20日消息，CreativeFitting（井英科技）完成由九合創(chuàng)投、眾麟資本投資的數百萬美元Pre-A輪融資。CreativeFitting自研高質量視頻生成模型近期取得突破，可生成AI短劇視頻。CreativeFitting計劃進軍海外短劇市場，即將發(fā)布全球首款AI短劇APP，構建新一代toC超級內容平臺。

點評：CreativeFitting獲得數百萬美元Pre-A輪融資，表明投資者對AI生成視頻技術的認可和對其商業(yè)前景的看好。對CreativeFitting來說，這無疑是對其技術實力和商業(yè)模式的肯定，同時也將加速其海外市場拓展的步伐，代表了AI內容創(chuàng)作領域的崛起和快速發(fā)展，將為傳統的內容創(chuàng)作和分發(fā)方式帶來革命性的改變。AI內容創(chuàng)作領域的投資價值將進一步凸顯，有望成為新的投資熱點。